ARC Document Solutions, Inc. (NYSE:ARC), un leader dans les services d'art commercial et de photographie, a annoncé aujourd'hui la finalisation de sa fusion précédemment annoncée avec TechPrint Holdings, LLC ("Parent") et sa filiale en propriété exclusive TechPrint Merger Sub, Inc. ("Merger Sub"). La fusion a été achevée vendredi, faisant d'ARC une filiale en propriété exclusive de la société mère.
Selon les termes de l'accord de fusion, les actionnaires d'ARC recevront 3,40$ par action en espèces, à l'exclusion des actions détenues par la société, Parent, ou certaines autres parties. La transaction est évaluée à environ 240 millions de dollars et a été financée par un nouvel accord de crédit et des investissements en capital par des membres clés de la société.
Parallèlement à la fusion, ARC a conclu un accord de crédit prévoyant une facilité de crédit renouvelable pouvant atteindre 60 millions de dollars et un prêt à terme de 125 millions de dollars. Ce financement servira à soutenir la contrepartie de la fusion, à refinancer les dettes existantes et à répondre aux besoins courants en fonds de roulement.
L'accord de crédit stipule des taux d'intérêt basés sur l'Adjusted Term SOFR plus une marge qui varie en fonction du ratio d'endettement de la société. Les facilités sont garanties par la quasi-totalité des actifs de la société mère et des filiales garantes et arrivent à échéance dans cinq ans.
À la suite de la fusion, les actions ordinaires d'ARC seront retirées de la cote du NYSE, et la société procédera à la radiation de ses titres et suspendra ses obligations de déclaration auprès de la SEC.
Dans le cadre de la fusion, le conseil d'administration d'ARC et certains dirigeants ont démissionné, avec de nouvelles nominations reflétant la nouvelle structure de propriété. Les statuts et le certificat de constitution de la société ont également été modifiés conformément aux termes de l'accord de fusion.
Cette démarche stratégique devrait renforcer la position d'ARC sur le marché et fournir des ressources supplémentaires pour sa croissance. Les informations fournies sont basées sur un communiqué de presse.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.