Oracle Corporation (NYSE:ORCL) a publié des résultats pour le troisième trimestre de l'exercice 2024 qui ont non seulement répondu aux attentes en matière de chiffre d'affaires, mais ont également dépassé les prévisions de bénéfice par action (BPA) de 0,02 $. La forte performance a été largement attribuée au succès de l'activité cloud d'infrastructure d'Oracle, Oracle Cloud Infrastructure (OCI), qui dépasse ses concurrents en termes de croissance.
Le chiffre d'affaires total de l'entreprise dans le nuage, qui englobe à la fois le logiciel en tant que service (SaaS) et l'infrastructure en tant que service (IaaS), a connu une augmentation significative de 24 % pour atteindre 5,1 milliards de dollars. La pile technologique complète d'Oracle, y compris les capacités d'IA et les offres multi-cloud, a été un attrait majeur pour les clients, ce qui a conduit à des perspectives financières robustes et à des partenariats stratégiques, tels qu'un contrat important avec NVIDIA.
Principaux enseignements
- Le BPA d'Oracle pour le 3e trimestre de l'exercice 2024 a dépassé les attentes de 0,02 $, le chiffre d'affaires total du cloud atteignant 5,1 milliards de dollars, soit une augmentation de 24%.
- La croissance d'OCI surpasse les concurrents du marché du cloud.
- La société a annoncé un contrat majeur avec NVIDIA et développe des applications cloud de santé basées sur l'IA.
- Le résultat d'exploitation et le BPA non GAAP ont tous deux connu une croissance à deux chiffres, respectivement de 12 % et 16 %.
- Oracle prévoit une accélération de la croissance du chiffre d'affaires pour l'exercice 2025, à mesure que les contraintes d'approvisionnement diminuent.
- L'entreprise étend sa présence dans les centres de données, y compris les grands centres de données d'IA, pour répondre à la demande croissante d'IaaS.
Perspectives de l'entreprise
- Oracle prévoit une croissance du chiffre d'affaires total au quatrième trimestre de 4 à 6 %, avec une projection plus élevée de 6 à 8 % si l'on exclut Cerner.
- La croissance du chiffre d'affaires du cloud, hors Cerner, devrait se situer entre 22 % et 24 %.
- Le bénéfice par action non GAAP pour le quatrième trimestre devrait baisser de 2 % ou rester stable, entre 1,62 $ et 1,66 $.
- Les dépenses d'investissement pour l'exercice 2025 sont estimées à environ 10 milliards de dollars, les dépenses d'investissement de l'exercice en cours se situant entre 7 et 7,5 milliards de dollars.
Faits marquants baissiers
- Le BPA non GAAP pour le prochain trimestre devrait être en baisse de 2 % ou stable.
- Cerner a été identifié comme un vent contraire pour l'année en cours, bien que l'on s'attende à ce qu'il renoue avec la croissance au cours de l'année suivante.
Faits marquants haussiers
- Les objectifs financiers d'Oracle pour l'exercice 26 en termes de chiffre d'affaires, de marge d'exploitation et de croissance du bénéfice par action pourraient être conservateurs compte tenu de la dynamique actuelle de l'entreprise.
- La stratégie multi-cloud de l'entreprise et les offres Alloy Cloud gagnent du terrain au niveau international, avec un succès dans le secteur public.
Manquements
- Il n'y a pas eu de ratés spécifiques signalés lors de l'alerte résultats.
Points forts des questions-réponses
- Les dirigeants d'Oracle ont discuté de la mise en œuvre des produits et de l'importance de la disponibilité des GPU, soulignant leur relation solide avec NVIDIA.
- Les dépenses d'investissement de la société pour le prochain exercice fiscal devraient être importantes, reflétant les investissements en cours dans l'expansion de l'infrastructure cloud.
- L'approche multi-cloud d'Oracle et l'intérêt croissant pour son Alloy Cloud et ses régions dédiées ont été soulignés, en particulier au Japon.
Les mouvements stratégiques d'Oracle dans le secteur gouvernemental, y compris les partenariats avec des entreprises telles que Starlink et des initiatives telles que le projet Tony Blair, soulignent l'engagement de l'entreprise à tirer parti de son infrastructure cloud pour des avantages sociétaux. Avec l'intégration des technologies d'IA générative, Oracle est prêt à moderniser et à automatiser des fonctions telles que les soins de santé, l'agriculture et l'harmonisation des lois dans plusieurs pays, mettant en évidence ses capacités étendues en matière de cloud et son dévouement à l'innovation.
Perspectives InvestingPro
Oracle Corporation (ORCL) a montré des signes de bonne santé financière et de confiance des investisseurs, comme en témoigne son dernier rapport de résultats. Voici quelques perspectives d'InvestingPro qui peuvent fournir un contexte supplémentaire à la performance actuelle de la société et à ses perspectives d'avenir :
- Oracle a toujours récompensé ses actionnaires, en augmentant son dividende pendant 10 années consécutives. Cet engagement à restituer de la valeur aux investisseurs s'aligne sur les solides résultats financiers de l'entreprise et sur sa croissance stratégique dans le secteur de l'informatique dématérialisée.
- L'action de la société se caractérise par une faible volatilité de son cours, ce qui indique qu'elle peut être une option appropriée pour les investisseurs à la recherche de stabilité dans leur portefeuille.
Les données en temps réel fournies par InvestingPro font apparaître plusieurs indicateurs clés qui soulignent la position d'Oracle sur le marché :
- Capitalisation boursière (ajustée) : La capitalisation boursière d'Oracle s'élève à 313,73 milliards de dollars, ce qui reflète sa présence significative dans l'industrie.
- Ratio P/E (ajusté) des douze derniers mois au T2 2024 : À 28,69, le ratio cours/bénéfice d'Oracle suggère une valorisation élevée par rapport à la croissance des bénéfices à court terme, ce qui indique que les investisseurs peuvent s'attendre à des bénéfices futurs élevés.
- Croissance du chiffre d'affaires des douze derniers mois au T2 2024 : La société a connu une croissance de son chiffre d'affaires de 12,06 %, ce qui souligne sa capacité à développer ses activités et à augmenter ses ventes de manière efficace.
Pour les lecteurs intéressés par une plongée plus profonde dans les finances et le positionnement stratégique d'Oracle, il existe d'autres Perspectives InvestingPro qui peuvent offrir des perspectives plus nuancées sur la performance de l'entreprise. Il y a 11 autres conseils listés sur InvestingPro pour Oracle, que vous pouvez explorer pour une analyse complète. N'oubliez pas d'utiliser le code promo PRONEWS24 pour bénéficier d'une réduction supplémentaire de 10 % sur un abonnement annuel ou biannuel Pro et Pro+, ce qui augmentera encore la valeur de votre recherche d'investissement.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.