Les analystes de Jefferies se préparent à la prochaine annonce des résultats financiers de CrowdStrike Holdings Inc. (CRWD), qui devrait selon eux clarifier la situation de l'entreprise.
Dans une communication aux clients jeudi, la société a indiqué que malgré les problèmes causés par une récente interruption des services de technologie de l'information liée à une mise à jour du logiciel CrowdStrike pour les systèmes Windows, Jefferies prévoit que la société annoncera une augmentation de 31% des revenus récurrents annuels (ARR) par rapport à la même période de l'année dernière.
Néanmoins, l'attention se portera probablement sur les prévisions de CrowdStrike pour l'exercice 2025 et sur ce qu'elles suggèrent quant au potentiel de croissance de l'entreprise.
Jefferies estime que CrowdStrike prévoit une croissance de l'ARR pour l'exercice 2025 d'environ 24-25%, ce qui est légèrement inférieur à la prévision moyenne des analystes de 25,4%.
Les analystes soulignent que CrowdStrike fournit souvent des prévisions audacieuses, mais il est possible que l'entreprise offre des prévisions plus prudentes cette fois-ci. L'adoption de cette stratégie de prévision globale et prudente pourrait réduire les attentes et motiver les investisseurs à continuer à soutenir les actions de la société, bien que le problème de logiciel n'ait affecté que deux semaines du deuxième trimestre fiscal.
À court terme, Jefferies prévient que le cours de l'action CrowdStrike pourrait subir une pression à la baisse après l'annonce des résultats financiers, car les actions sont évaluées à 42 fois l'estimation du Free Cash Flow (FCF) de CrowdStrike pour l'année civile 2025.
Cependant, ils considèrent cela comme une opportunité pour un événement potentiellement favorable lors de la journée des analystes de CrowdStrike en septembre, où les dirigeants de l'entreprise devraient présenter un plan stratégique actualisé qui pourrait faire augmenter le prix de l'action.
Jefferies a récemment révisé ses prévisions de Free Cash Flow pour l'exercice 2026, les réduisant de 3% à 1.439 millions de dollars, soit 9% de moins que le consensus des analystes financiers.
Malgré cet ajustement, ils continuent de penser que l'évaluation du marché de CrowdStrike est justifiée et supérieure à celle de ses concurrents, tels que Palo Alto Networks, étant donné son plus grand potentiel de croissance, même après avoir pris en compte le récent problème de logiciel.
Jefferies continue de soutenir CrowdStrike sur le long terme, en maintenant une recommandation d'achat des actions, mais reconnaît que l'annonce prochaine des résultats financiers est cruciale pour évaluer l'orientation future du prix de l'action.
Cet article a été créé et traduit avec l'aide de l'intelligence artificielle et revu par un rédacteur. Pour plus de détails, consultez nos conditions générales.