Dans un mouvement significatif au sein de l'industrie de l'emballage, les actions de Pactiv Evergreen Inc. (NASDAQ:PTVE) ont bondi de 19,5% lors des échanges avant-bourse suite à l'annonce que Novolex, une entreprise détenue par Apollo Global Management, va acquérir le fabricant de produits d'emballage dans le cadre d'une transaction évaluée à 6,7 milliards de dollars. L'annonce a été faite lundi.
Le prix d'acquisition de 18,00 dollars par action représente une prime substantielle de 32,4% par rapport au cours de clôture de Pactiv le 29/07/2022, le dernier jour de négociation avant que des rapports n'émergent indiquant que Novolex envisageait l'achat de l'entreprise.
L'accord définitif entre Novolex et Pactiv Evergreen unira deux entreprises complémentaires, créant une présence significative dans le secteur de l'emballage alimentaire, des boissons et des emballages spécialisés. Cette fusion est destinée à établir l'une des offres de substrats les plus diversifiées de l'industrie, avec une large plateforme de produits comprenant plus de 250 marques et 39.000 références. L'entité combinée disposera d'une empreinte de fabrication considérable et d'un vaste réseau de distribution, améliorant sa capacité à servir un large éventail de clients.
Stan Bikulege, Président et PDG de Novolex, a exprimé son enthousiasme pour la fusion, déclarant qu'elle s'aligne sur la stratégie de croissance de l'entreprise et son engagement envers l'innovation, la durabilité et l'orientation client. Il a souligné la nature complémentaire du portefeuille de produits de Pactiv Evergreen et les valeurs partagées des deux entreprises.
Michael King, Président et PDG de Pactiv Evergreen, a également commenté l'accord, soulignant le potentiel de la transaction pour maximiser la valeur pour les actionnaires et les progrès réalisés par Pactiv Evergreen dans sa transformation au cours des trois dernières années.
La transaction est soutenue par des fonds gérés par des affiliés d'Apollo et le Conseil d'investissement du Régime de pensions du Canada (CPP Investments), qui investiront environ 1 milliard de dollars et deviendront un actionnaire minoritaire important de l'entreprise fusionnée.
L'accord, qui inclut la dette nette de Pactiv Evergreen au 30/09/2024, offre une prime de 49% par rapport au prix moyen pondéré en volume non affecté sur deux mois au 29/07/2024. Après la conclusion de la transaction, Pactiv Evergreen deviendra une société privée, et ses actions ordinaires seront retirées de la cote du Nasdaq. L'entreprise combinée continuera sous la direction de Stan Bikulege de Novolex.
Le Conseil d'administration de Pactiv Evergreen a approuvé la transaction, qui est maintenant soumise aux approbations réglementaires et autres conditions de clôture habituelles. L'accord a également reçu l'approbation de Packaging Finance Limited, l'actionnaire majoritaire de Pactiv Evergreen, et ne nécessite pas d'approbation supplémentaire des actionnaires. La transaction devrait être conclue mi-2025 et n'est pas conditionnée par le financement.
Cet article a été généré et traduit avec l'aide de l'IA et revu par un rédacteur. Pour plus d'informations, consultez nos T&C.